Grand City Properties SA refinance avec succès ses obligations perpétuelles

Grand City Properties SA (GCP) a annoncé la finalisation réussie d'une opération de refinancement par obligations perpétuelles. Cette initiative stratégique comprend une offre publique d'achat assortie d'une émission de nouvelles obligations perpétuelles d'un montant de 600 millions d'euros, assortie d'un taux d'intérêt de 4,75 %.

L'opération de refinancement vise à remplacer les obligations perpétuelles par des obligations à taux d'intérêt plus élevés, ce qui devrait permettre de réduire les charges annuelles d'intérêts d'environ 7 millions d'euros. Selon l'évaluation de S&P, cette mesure devrait avoir un impact positif sur les indicateurs de crédit de l'entreprise.

Par ailleurs, GCP a entrepris des démarches pour refinancer 700 millions d'euros d'obligations perpétuelles assorties d'un coupon de 1,5 %. Ce refinancement comprend le rachat d'environ 100 millions d'euros de ces obligations, laissant un encours de 600 millions d'euros.