OLB lance le premier RMBS allemand depuis plus de dix ans

Oldenburgische Landesbank AG (OLB) a placé avec succès 250 millions d'euros de titres adossés à des créances hypothécaires résidentielles (RMBS) auprès d'investisseurs externes. Il s'agit de la première opération de ce type en Allemagne depuis plus de dix ans. La plateforme de titrisation de la banque, Weser Funding SA, a facilité cette opération. Ces titres sont garantis par des prêts hypothécaires résidentiels allemands et visent à diversifier le financement d'OLB, en complément des opérations sur les Pfandbriefe et les RMBS néerlandais.

Les détails de l'opération révèlent une marge de 62 points de base au-dessus de l'EURIBOR à 3 mois et une durée de vie moyenne pondérée de quatre ans. L'émission est notée AAA par Moody's et Fitch. UniCredit et CIC ont agi en tant que chefs de file conjoints. Le directeur financier d'OLB, Michael Fust, a souligné que la réouverture de ce segment de marché constituait une étape essentielle pour améliorer l'efficacité du financement de la banque et soutenir ses stratégies de croissance suite à son acquisition par TARGO Deutschland GmbH.